A.オプションのリスク指標のひとつで、原資産の、IV（インプライド・ボラティリティ）の変化が、オプション価格がいくら動くかを示します。
ベガは、アット・ザ・マネー付近で最大となり、イン・ザ・マネーまたはアウト・オブ・ザ・マネーになるほど0に近づきます。
権利行使価格、満期日が同じであれば、コールオプションもプットオプションもベガは同一の値となります。
